Рубрика «ipo» - 9

Box – сервис для облачного хранения данных. Недавно репутация компании была запятнана рядом ошибок руководства и печальными последствиями IPO.

«Мы определенно наломали дров за прошедший год, – признает генеральный директор компании Box Аарон Леви. – Но это был отличный опыт». Несмотря на то, что этот опыт был не совсем удачным, Леви видит преимущества над частными компаниями даже в такой неоднозначной публичности.

Box прошла тернистый путь, чтобы стать публичной компанией. С момента подачи заявки на IPO и самим размещением прошло 10 месяцев. В этом году Box достигла своей цели.

Box вылила на рынок 12,5 миллионов акций по изначальному предложению в $14 за каждую, в надежде привлечь $175 миллионов при общей оценке бизнеса в $1,67 миллиарда. При этом, изначальный ценовой диапазон размещения, предложенный банками-андеррайтерами, был от $11 до $13 за акцию — в этом смысле, Box сыграла даже несколько рискованней, чем это предполагалось изначально. Читать полностью »

Несмотря на сложную ситуацию вокруг технологических компаний на рынке IPO, крупнейшие частные фирмы все еще предпринимают попытки публичного размещения. Разработчик легендарного таск-менеджера JIRA австралийская IT-компания Atlassian надеется, что публичные инвесторы будут к ней благосклонны. Компания планирует выйти на IPO к концу года.

Atlassian установила цену за акцию в диапазоне от $16,50 до $18,50. Верхняя граница стоимости компании оценивается в $3,8 миллиарда. В прошлом году оценка компании на частном рынке составила $3,3 миллиарда. С такими показателями IPO Atlassian может стать одним из самых успешных – если сравнивать с результатами размещения других технологических компаний в этом году.

Ведь одной из главных предпосылок провала на IPO является резкое снижение оценки компании перед публичным размещением. Читать полностью »

Основатель и генеральный директор Slack Стюарт Баттерфильд в интервью The Australian Business Review заявил, что компания разработала программу «подготовки к IPO». Суть программы заключается в том, чтобы быть во всеоружии, когда наступит час Х и Slack сочтет нужным подать заявку на публичное размещение.

«Мы провели наш первый внешний аудит и привели в порядок системы управления и обеспечения безопасности. Мы много работаем над механизмами анализа и передачи данных», рассказал Баттерфильд.

Он также отметил, что Slack может выйти на IPO не ранее, чем через 18 месяцев. И это при условии, что все звезды сойдутся как надо.Читать полностью »

Венчурные капиталисты все чаще говорят об IPO, как о некоем «понижающем раунде» финансирования. Ведь сразу после IPO, или через некоторое время, оценка стартапов нередко падает и оказывается значительно ниже, чем в частных раундах. Это случилось с такими компаниями, как, например, Square, Facebook, Groupon и Zynga.

По результатам IPO, процессинговая компания Square получила оценку в $2,9 миллиарда. Это более чем в два раза меньше октябрьской оценки. Цена за акцию упала ниже минимальной отметки в $11 и составила $9. Компания выставила на продажу $243 миллиона ценных бумаг. Это на 25% меньше заявленного количества ($324 млн). «Мегамозг» писал, что в октябре Square оценивалась в $6 миллиардов.

В декабре 2011 года разработчик мобильных игр Zynga начал публичное размещение по цене $10 за акцию. Читать полностью »

В последнее время инвесторы высоко оценивали стремительный рост доходов молодых частных компаний. Одна из таких компаний вот-вот проверит на себе их благосклонность.

В среду вечером платежный сервис Square начнет публичное размещение. В Square планируют, что акции будут продаваться в четверг утром на Нью-Йоркской фондовой бирже.

Глава Renaissance Capital LLC Кейтлин Смит видит Square в двух разных ипостасях: быстрорастущая интернет-компания и процессинговая компания с более низким мультипликатором и медленным ростом, пишет Bloomberg.

По факту, 95% выручки Square получает с обработки платежей. Компания предлагает платформу для приёма банковских карт на мобильных устройствах. Платёжные терминалы, совместимые со смартфонами на iOS и Android, используют торговцы уличной едой, таксисты и владельцы кофеен. Square берет комиссию в размере 2,75%.

Однако тогда получается, что компания фактически ограничена предоставляемым продуктом — модификацией привычных POS-терминалов, на которых инновационность бизнеса и заканчивается.Читать полностью »

image Акции платежного сервиса Square на финишной прямой перед IPO эксперты оценили в $11–$13. Таким станет ценовой коридор акций на Нью-Йоркской фондовой бирже. Капитализация компании оценивается в $4,2 миллиарда.

Сама компания продает 25,65 миллионов акций. Еще 1,35 миллионов бумаг намерен реализовать основанный Джеком Дорси благотворительный фонд Start Small Foundation. В случае повышенного спроса на бумаги Square продаст еще 4,05 миллионов акций. Компания рассчитывает привлечь свыше $403,7 миллионов.

Square, основанная Джеком Дорси, создателем Twitter, привлекла $590 миллионов от венчурных инвесторов, включая Goldman Sachs и Rizvi Traverse Management. «Мегамозг» писал, что в октябре эксперты оценивали Square в $6 миллиардов. Несмотря на то, что оценка тогда была выше, компания планировала привлечь меньшую сумму – около $275 миллионов.

Источник: eugenyshultz.livejournal.comЧитать полностью »

Компания Gett смело смотрит в будущее. Основатель компании Шахар Вайсер рассчитывает утроить оборот онлайн-сервиса вызова такси год к году. По прогнозам Вайсера, к концу 2015 годовой оборот составит $0,5 миллиарда по всему миру. «Оборот утраивается каждый год начиная с момента создания компании в 2010 году», заявил он.

Господин Вайсер считает реальным проведение IPO, но только в долгосрочной перспективе:

«Компания, которая подошла к выручке в полмиллиарда долларов, растет каждый год в 3 раза, конечно, может стать публичной. Другое дело, что пока вы так быстро растете, надо фокусироваться на росте, а не на размещении акций на рынке»Читать полностью »

Почта Японии провела IPO на $11,9 млрд - 1

Японская почтовая служба провела IPO с привлечением рекордной суммы в $11,9 млрд. По мнению Bloomber, IPO Japan Post Holdings — одно из крупнейших за несколько лет. За последние годы больше средств на IPO привлек только китайский холдинг Alibaba, ей удалось разместить акций на $25 млрд в 2014 году. В Японии это крупнейшее IPO за 25 лет.

Japan Post Holding смогла разместить акции по максимальному диапазону стоимости ценных бумаг от 1,1 до 1,4 тысячи иен. Кроме того, аналогичным образом удалось провести размещение и двум финансовым «дочкам» — Japan Post Bank и Japan Insurance. Инвесторы получили примерно 11% акций этих компаний.
Читать полностью »

image
Источник: Andrew Winning/Reuters

Что может быть общего у компаний Twitter, Microsoft и Snapchat? Это успешные IT-компании и новости о них всегда на слуху. Однако есть еще одна особенность: за последние несколько месяцев каждая из них провела сокращение штата.

Причины увольнений, с одной стороны, могут зависеть от конкретной ситуации, но, с другой стороны, сам факт этих событий действительно объединяет подобные IT-компании. Издание Business Insider и его собеседники рассуждают о том, являются ли регулярные увольнения здоровой тенденцией для успешных IT-компаний. Читать полностью »

image

Итак, вне всяких сомнений находится тот факт, что мы наблюдаем звездный час Джека Дорси. Прямо сейчас, на наших глазах, г-н Дорси поднимается всё выше и выше, на один уровень с легендами уже почившими, как Стив Джобс, и здравствующими, как Элон Маск.

Цепочка событий, выглядящая как: возвращение на должность CEO Twitter — заявка на первичное размещение ценных бумаг Square на NASDAQ, порождает некоторые размышления о природе ценностей и подходов Джека Дорси. Причин тому несколько.

Еще в 2013 году, слушая первый доклад на открытии конференции SXSW в техасском Остине, я обратил внимание на следующие слова Гарри Вайнерчука (цитата не точная, интерпретация авторская): «Никто, кроме Джека Дорси, не имеет права называть себя „серийным предпринимателем“ – он единственный, кто смог повторить успех дважды». Сегодня мы бы сказали, что это удалось и Маску с Tesla и Space X, но почти два года назад это не было столь очевидным и являлось темой для дискуссии.
Читать полностью »


https://ajax.googleapis.com/ajax/libs/jquery/3.4.1/jquery.min.js